Markkinoiden kaksi ajuria: pelko ja ahneus.
Kaivosyhtiö Iberian Mineralsin (CVE:IML) tapauksessa on mahdollista hyödyntää erikoistilanne rajoitetun aikaa.
Ostin yhtiötä salkkuun 21000 kpl hintaan 0,10 CAD, kun Iberian ilmoitti aikeista spin-offata sen X-leach-liotus- ja elektroniikkajätteen jalostusliiketoiminnan omaksi firmakseen, EnviroLeach Technologies Inc.
Trump. Brexit. Sota käteistä vastaan. Osakemarkkinoilla all-time-high ja kuluttajaluottamus huipussaan sekä Euroopassa että Pohjois-Amerikassa. Lähtökohdat seuraavalle vuodelle ovat erinomaiset salkun asemoinnin kannalta.
Mitä jäi lopulta käteen viime vuodesta?
Nettovarallisuus = Varat – velat. Laskelma ei sisällä autoa tai moottoripyörää.
Sijoittajan sääntö numero 1: Älä koskaan menetä rahaa.
Sijoittajan sääntö numero 2: Muista sääntö 1.
Kirjoitin aikoinaan F*ck You-rahastosta. Pointti on pitää puskuria taloudessa, jotta voit tarvittaessa haistattaa elämälle pitkät sen heittäessä kapuloita rattaisiin, ja pudota pehmeästi turvaverkkoon.
Miten paljon rahaa on pidettävä reservissä riippuu tietysti yksilöllisestä tarpeesta. Kolmen kuukauden asumiskuluja pidetään talousblogosfäärissä nyrkkisääntönä.
Turvallisuudentunne on lopulta vain luottamus omaan selviämiseen. Selviäminen riippuu talouden tuloista, mitä varmemmin rahaa tulee sisään, sitä vähemmän sitä tarvitsee pitää puskurissa.
Paras on tietysti hajauttaa omat tulonlähteet, eli hankkia palkan lisäksi sivutuloja esimerkiksi osinkojen tai vuokratuoton muodossa.
Oma moka oli pitää reservissä liian vähän rahaa kesäloman aikaan, jolloin tuloa ei ollut ja menoja sitäkin enemmän. Jouduin rahoittamaan elämää myymällä sijoituksia.
Ajankohta sattui hyvin, eli pääsin ulos voitolla, mutta aina näin ei ole. Pakon edessä voi joutua realisoimaan karvaita tappioita tai tiputtautumaan hyvästä nousuta pois kesken kaiken.
Puskurirahasto likvidiä käteistä pitää huolen siitä, että salkussa raha saa tehdä työtänsä rauhassa.
Osakkeiden puolella näkymät näyttävät jälleen valoisilta. Vuoden loppua kohden arvometallien hinnat näyttävät jälleen vihreää. Volatiliteetti on syksyn aikana ollut melkoista, mutta fundamentit – perusteet sijoituksille – ovat edelleen olemassa.
Olen istunut sijoitusten päällä myymättä, sillä uskon todellisen kasvun olevan vielä edessä. Kullalla ja hopealla ei ole koskaan ollut nousumarkkinaa, joka olisi ollut kestoltaan lyhyempi kuin sitä edeltänyt laskumarkkina. Olemme vielä lähtöaskelissa tämän härän selässä.
Mitä olisin tehnyt toisin?
Hajauttaminen on sijoittamisen ”ilmainen lounas”, joka tunnetaan tehokkaana työkaluna pienentää riskiä. Hajautusta on toki monenlaista, esimerkiksi Stoalainen sijoittaja on hienosti pureskellut auki mitä hajauttaminen oikeasti on.
Buffetin ajatus on keskittäminen siihen mitä osaa ja uskoo. Hänen ajatuksensa sopivasta salkun koosta on 5-10 osaketta.
Omassa salkussani on tällä hetkellä 8 osaketta ja 2 rahastoa. ( MSCI Russian capped ETF ja Nordnetin KULUTON Superrahasto Suomi)
Ongelma on salkun pieni koko verrattuna omistuksiin. Vaikka osa osakkeista on 30-40% plussalla, euromääräinen voitto on melko vaatimaton.
Verrattuna esimerkiksi tähän:
Käyttäjän OsakeDille salkku Sharevillessä on keskitetty kahteen laatu(kaivos)yhtiöön, joka näkyy sitten salkun arvon kolmikertaistumisena. (Sotkamo Silver ftw.)
Hajauttaminen on keskivertosijoittajalle herkullinen keino vähentää riskiä. Samalla se pienentää myös mahdollista voittoa.
Ollakseen rikas, ei voi olla keskiverto.
Haasteista huolimatta vuosi 2017 näyttää salkun asemoinnin kannalta erinomaiselta. Bitcoin käväisi jo kultaunssin kanssa samoissa hinnoissa.
Kulta ja hopea näyttävät löytäneen uutta tuulta purjeisiin.
Vaikka arvometallit ovatkin tulevan vuoden voittajia, varsinainen kuningas tulee olemaan uraani. Uraani sai selkäänsä Fukushiman jälkeen, mutta alkaa olla valmis palaamaan takaisin parrasvaloihin.
Tuottoisaa bisnesvuotta kaikille menestyjille!
Kirjoituksen innoitti lauantain Ykkösaamu, jossa Juha Sipilä laittoi taitavasti toimittajalle jauhot suuhun.
Pääministerin raha-asiat nousivat pinnalle Terrafamen kaivoksen saatua valtion lisärahoituksen ja pian sen jälkeen Sipilän sukulaisten osaomistama Katera Steel Oy sai suuren tilauksen Terrafamelta.
Media, varsinkin Yle, käynnisti tästä ajojahdin Sipilän raha-asioista. Syytökset veronkierrosta, varojen piilottelusta verottajalta ja omien sukulaisten suosiminen sopimuksissa ovat olleet tapetilla.
Pääministerin tapa käyttää rahojaan on tutustumisen arvoinen, sillä taloudellinen riippumattomuus ei tule vahingossa kenellekään.
Jatka lukemista ”Pääministeri Juha Sipilän sijoitukset, mitä niistä voi oppia?”
Useimmat sijoittajat ovat tyytyväisiä voittaessaan vertailuindeksinsä. Silloin sijoitukset tuottavat paremmin kuin esimerkiksi 25 Helsingin pörssin vaihdetuinta osaketta. Säännöllisesti tulee kuitenkin tilanteita, jolloin suuri epävarmuus saa markkinat heilahtelemaan.
Sijoittajat, jotka ovat rohkeita silloin, kun muut pelkäävät, eivät murehdi indeksin voittamista. He miettivät minkälaisen perinnön he haluavat jättää maailmalle omaisuudestaan. Klassinen sanonta ”Osta kun veri virtaa kaduilla.” tulee Waterloon taistelun jälkeisestä Lontoon pörssin nousumarkkinasta.
Tätä kutsutaan kriisisijoittamiseksi. Kriisi luo erikoistilanteen sijoitusmarkkinoille. Tilanteessa voi vetäytyä ”turvaan” yhdessä muiden sijoittajien kanssa tai pelata valtavirtaa vastaan. Yleistä mielipidettä vastaan kulkeminen ei ole helppoa, mutta palkitaan ruhtinaallisesti.
Tästä eläviä esimerkkejä ovat mm. Warren Buffet ja Rothchildin suvun pankki-imperiumi.
”In investment markets what everybody knows, usually isn’t worth knowing.”
FIAT-valuuttojen epäonnistumisaste on tähän asti ollut 100%. Tämä tarkoittaa, ettei historiassa ole ainuttakaan esimerkkiä onnistuneesta velkaan pohjautuvasta valuutasta. Vuodesta 1981 dollari ei ole ollut enää rahaa. Dollarin seteli on todistus valtion velasta setelin omistajalle (IOU wiki). Eurot ja jenit ovat myös velkakirjoja keskuspankeille. FIAT-valuutta perustuu käyttäjien luottamukseen. Tuon luottamuksen horjuessa valuutta, joka perustuu vain katteettomiin lupauksiin, kaatuu.
Jatka lukemista ”4 tapaa (selvitä) hyötyä vuoden 2016 finanssikriisistä?”
Learn to enjoy the process.
Sadan kilon penkkipunnertaminen ei ole helppoa. Harva pystyy vain käymään tangon alle ja alkaa punnertaa. Varsinkaan toistoja. Ne, jotka siihen pystyvät, tietävät, mitä siihen pisteeseen pääsy vaatii.
Asettuminen penkille, olkapäät takana, lavat yhdessä, tukilihasten jännitys, oikea hengitys ja tangon hallinta koko liikkeen ajan muodostavat oikean tekniikan. Tekniikkaa ei osaa kukaan ensimmäisellä kerralla. Jatka lukemista ”Raha ei tee rikkaaksi”
Osakesijoituksissa riski on aina läsnä, sillä arvopaperimarkkinoita et pysty kontrolloimaan. Sijoituksien lopputulosta pystyy kuitenkin parantamaan pysymällä omassa strategiassaan.
Olen pyrkinyt noudattamaan näitä ohjeita omissa sijoituksissani:
Jatka lukemista ”8 sijoitusvirhettä tappion varmistamiseksi”
Mitä raha on? Kirjoittelin taannoin käteisen poistamisesta, mutta en käsitellyt käteisen merkitystä kuluttajalle. Raha on monille vain numeroita näytöllä. Suhtautuminen rahankäyttöön on vaikeaa, kun ei joudu luopumaan mistään.
Tilannetta kuvaa erään 8-vuotiaan lausahdus ”Olisipa minullakin puhelin, niin voisin ostaa tavaroita.”
”Jyväskylän yliopiston professori Roope Uusitalo uhkaa reputtaa kaikki kauppakorkean opiskelijat, jotka eivät ymmärrä ottaa opintolainaa.”
Syyt ottaa opintolainaa professori Roope Uusitalon mukaan:
Uusitalo avaa lainan kannattavuutta laskuesimerkillä Kauppalehden uutisessa ”Professori uhkaa reputtaa opintolainan välttelijät”.
Tiivistettynä opiskelija nostaa maksimimäärän lainaa viiden vuoden ajan. 400e/kk tekee päälle 18 000 euroa. Ajoissa valmistuva saa lainasta 6200 euroa hyvitystä . Professori olettaa lainan koroksi 2 %, lyhennys aloitetaan vuosi valmistumisen jälkeen ja maksetaan kymmenessä vuodessa pois, saadaan efektiiviseksi koroksi -3,5%.
Jatka lukemista ”Opintolainattomat opiskelijat reputetaan kauppakorkeassa”
Jan Hurri esitteli Taloussanomissa artikkelissaan ”Seuraava vedätys on ’Operaatio suuret setelit’” hienosti vaihtoehtoisia näkemyksiä pankkien perusteluille suurten euroseteleiden hävittämiseen.
”Euroalueen keskuspankki EKP harkitsee suurimpien euroseteleiden poistamista käytöstä. Se perustelee aietta rikollisen rahaliikenteen haitoilla ja kiistää jahtaavansa rehellisten säästäjien rahoja. Kiistää tai ei, käytännössä setelisilppuri ajaisi käteisrahaa pankkeihin – sopivasti ennen kuin yleisönkin talletuskorot painuvat miinukselle.”
Samanlaisia suunnitelmia on myös suurille dollarin seteleille. Marketwatch: ”Why Larry Summers wants to kill the $100 bill”.
”If a man empties his purse into his head, no man can take it away from him. An investment in knowledge always pays the best interest.”
–Benjamin Franklin
Olen postaillut enemmän mindset-asiaa kuin varsinaisia säästövinkkejä. Miten säästää x kuluissa kirjoituksia löytyy netistä yllin kyllin. Säästäminen itsessään on loppujen lopuksi yksinkertaista – osta vähemmän ja halvemmalla. Keskityn kirjoituksissa siihen, mistä tehoikkain muutos on lähtöisin – itseen. Aion jatkossakin kirjoittaa menestykseen johtavista tekijöistä, joita voi soveltaa myös finanssien ulkopuolella elämän kohentamiseen.
Hyvällä taktiikalla voi voittaa kaikki taistelut, mutta silti hävitä sodan. (case: Irakin sota 2003-2011)
Jatka lukemista ”Eihän tämä liity opiskelijabudjettiin mitenkään”
Opiskelijabudjetilla 